מבט על ענף ההשקעות בסטרטאפים בשלבי גיוס מוקדמים ב-2025: מגמות, הזדמנויות ואתגרים
אחרי שנתיים מאתגרות בענף ההשקעות בסטרטאפים בשלבי גיוס מוקדמים, 2025 מסתמנת כשנה של שינוי והתחדשות. כמו שאני תמיד אוהבת להגיד – בכל משבר טמונה הזדמנות, והפעם יש סימנים ברורים שההזדמנויות אכן בפתח.
בואו נתחיל מהרקע:
המשבר שהחל ב-2022 טלטל את השוק בצורה משמעותית. ראינו ירידה של 56% בהיקף ההשקעות בישראל ב-2023, ומה שהדאיג במיוחד היה הצניחה במספר המשקיעים הפרטיים (איינג'לים) – מ-251 ל-61 משקיעים פעילים בלבד. זה נתון שצריך לשים אליו לב, כי האיינג'לים הם לעתים קרובות אלה שנותנים את ה"דחיפה" הראשונית לסטארטאפים צעירים.
אבל ב-2024 התחלנו לראות סימני התאוששות מעודדים. ברבעון השני של 2024 הגיוסים הגיעו ל-3.3 מיליארד דולר – עלייה של 32% בהשוואה לתקופה המקבילה ב-2023.
תחום הסייבר הוביל עם 40% מסך ההשקעות בישראל, ותחום הבינה המלאכותית צמח משמעותית.
מה צפוי לנו ב-2025?
המומחים בתחום, ואני ביניהם, רואים מספר מגמות מרכזיות:
1. בינה מלאכותית מתקדמת – הדגש עובר מאינטגרציה של כלי AI קיימים לפיתוח טכנולוגיות חדשניות. אם אתם בתחום הזה, תתמקדו בפתרונות עמוקים ומשמעותיים.
2. פינטק חוזר לתמונה – אחרי תקופה שבה המילה "פינטק" הייתה כמעט מילה גסה, התחום חוזר, אבל הפעם עם דגש על פתרונות בשלים ומבוססים יותר.
3. סייבר וביטחון – זה לא מפתיע שבישראל התחום ממשיך להוביל. המצב הביטחוני רק מחזק את הצורך בפתרונות חדשניים.
4. HealthTech ורפואת חירום – ראינו המון חדשנות בתחום בתקופה האחרונה, ויש ביקוש גובר לפתרונות טכנולוגיים ברפואה.
5. CleanTech ו-AgriTech – במיוחד באירופה ובאסיה, אלה תחומים שמושכים תשומת לב והשקעות משמעותיות.
איך להתכונן לגיוס ב-2025?
מניסיוני, ההכנה היא המפתח להצלחה. הנה מה שאתם צריכים:
1. תוכנית עסקית מקיפה (פוסט מקיף שכתבתי בנושא)
- מודל עסקי ברור ומוכח
- תחזיות פיננסיות מבוססות
- תוכנית מפורטת לשימוש בכספי ההשקעה
- הבנה עמוקה של השוק והמתחרים
2. צוות חזק (פוסט מקיף שכתבתי בנושא)
- יותר מפאונדר אחד (משקיעים אוהבים לראות צוות מגוון)
- יועצים מקצועיים בתחומים רלוונטיים, עם הסכמי התקשרות ארוכי טווח יכולים להיחשב כחלק מהצוות
- לפחות אחד היזמים צריך להבין לעומק את התחום ולפחות אחד היזמים צריך להיות עם ניסיון בפיתוח עסקי
3. חומרי שיווק איכותיים (פוסט בנושא)
- One-Pager מושך ומדויק
- מצגת משקיעים של 12-15 שקפים (לא יותר!)
- דמו או MVP של המוצר – ניתן גם להשתמש בהדמיות
- מחקר שוק ראשוני
מקורות מימון חדשים
ב-2025 אנחנו רואים מספר אפיקי מימון מעניינים:
- מענקים ממשלתיים – רשות החדשנות מרחיבה את תוכניות התמיכה בשלבים מוקדמים. מידי פעם, ישנם "קול קורא" לסטרטאפים להציע מיזמים למשרדי ממשלה כמו משרד הכלכלה, משרד התחבורה, המשרד לאיכות הסביבה ועוד. כדאי לעקוב
- תוכניות תמיכה באיינג'לים – יוזמות ממשלתיות לעידוד השקעות איינג'לים
- שיתופי פעולה – סטארטאפים ותיקים מחפשים חדשנות דרך רכישות ושיתופי פעולה
- קרנות אירופאיות – התעניינות גוברת בסטארטאפים ישראליים, במיוחד בתחומי קלינטק ואגריטק
טיפים שלמדתי מהשטח
1. התחילו לבנות קשרים לפני שאתם צריכים לגייס. נטוורקינג זה לא ספרינט, זה מרתון.
2. אל תפחדו לבקש עזרה. אנשים בתעשייה בדרך כלל שמחים לעזור ולהתחבר.
3. תהיו ממוקדים בפתרון בעיה אמיתית. משקיעים רוצים לראות ערך ברור, לא רק טכנולוגיה מגניבה.
4. השקיעו בהכנת החומרים. מצגת לא מקצועית או תוכנית עסקית לא מגובשת יכולות לסגור דלתות.
5. דעו את המספרים שלכם. אין דבר מביך יותר מפאונדר שלא שולט בתחזיות הפיננסיות של הסטארטאפ שלו.
למרות האתגרים, 2025 מציעה הזדמנויות רבות לסטארטאפים בשלבי גיוס מוקדמים ישראלים. המפתח להצלחה הוא שילוב של רעיון טוב, צוות חזק, הכנה יסודית, ובחירת העיתוי והמשקיעים הנכונים. ואל תשכחו – לפעמים דווקא בתקופות מאתגרות צומחים הרעיונות והסטארטאפים המוצלחים ביותר.
מידע נוסף ניתן למצוא באתר pitchbook.com
בסוף חודש דצמבר 2024 העברתי וובינר בנושא, מזמינה אותך לצפות בהקלטה:
צרו קשר
מלאו פרטים ואחזור אליכם בהקדם
מזמינה אותך לקרוא פוסטים נוספים:
בלוג
העולם של המשקיעים: המדריך השלם להכנת סטארטאפ לפגישה עם משקיעים
בעולם הסטארטאפים, הפגישה עם משקיעים היא לעתים קרובות הרגע המכריע שיכול לקבוע את עתיד המיזם שלכם. אבל האם אתם באמת מוכנים לפגישה הזו? מה משקיעים מחפשים בעצם? ואיך אפשר להתכונן
בלוג
תכנית עסקית לסטרטאפים בשלבים מוקדמים
איך באמת בונים תוכנית עסקית שמשקיעים רוצים לראות אחרי למעלה מעשור בליווי סטארטאפים בשלבים מוקדמים, אני יכולה להגיד לכם משהו מעניין – כמעט כל יזם שאני פוגשת אומר לי "יש
בלוג
מגיוס הון לגיוס משרה: הסודות שלמדתי ממאות פיצ'ים למשקיעים
איך להכין ולהציג פרזנטציה מנצחת בראיון לתפקיד בכיר | שיטות עבודה מוכחות מעולם הסטארטאפים לפני כמה חודשים פנה אליי מועמד לתפקיד בכיר בחברה מובילה. כחלק מתהליך המיון, הוא נדרש להכין
